คณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (ก.ล.ต.) สหรัฐ ยื่นฟ้องคดีแพ่งต่อนายควอน โด-ฮยอง (โด ควอน) และแทร์ราฟอร์ม แลบส์ บริษัทที่มีฐานดำเนินงานในสิงคโปร์ ต่อศาลส่วนกลางแห่งหนึ่งในนครนิวยอร์ก ของสหรัฐ โดยกล่าวหาว่าจำเลยทั้ง 2 ว่าไม่ได้เปิดเผยความเสี่ยงของเงินสกุลดิจิทัลชื่อ แทร์รายูเอสดี อย่างถูกต้อง และลวงนักลงทุนเกี่ยวกับการแพร่หลายของการใช้เงินสกุลดิจิทัลชื่อ ลูนา ในประเทศเกาหลีใต้
นอกจากสหรัฐแล้ว นายควอนยังมีคดีในเกาหลีใต้อีก หลังจากอัยการเกาหลีใต้ออกหมายจับ ส่วนตำรวจสากลก็ออกหมายแดงเพื่อให้ตำรวจทั่วโลกตามหานายควอนเพื่อจับกุมด้วย
นายควอนเป็นนักพัฒนาที่อยู่เบื้องหลังเงินสกุลดิจิทัล 2 สกุลดังกล่าว แต่เมื่อปีที่แล้วทั้ง 2 สกุลพังทลายลง ทำให้นักลงทุนที่นำเงินไปลงทุนสูญเงินรวมมูลค่ามหาศาล ในขณะที่นายควอนก็หายตัวไป
ก.ล.ต.สหรัฐ ระบุในคำร้องที่ยื่นต่อศาลว่า พฤติการณ์ของนายควอนและแทร์ราฟอร์มทำให้เกิดความเสียหายเป็นมูลค่าในตลาดอย่างน้อย 40,000 ล้านดอลลาร์ (1.37 ล้านล้านบาท)
นอกจากนี้ ก.ล.ต.สหรัฐ ระบุอีกว่า นายควอนและแทร์ราฟอร์มหลอกหลวงนักลงทุนหลายครั้งว่าแอปพลิเคชันจ่ายเงินผ่านโทรศัพท์มือถือในเกาหลีใต้ชื่อ ชาย ใช้ซอฟต์แวร์ของแทร์ราฟอร์มในการประมวลและชำระธุรกรรมต่างๆ แต่ที่จริงแล้ว ชาย ไม่เคยใช้บล็อกเชนของแทร์ราฟอร์มในการชำระธุรกรรม ในทางกลับกันนายควอนและแทร์ราฟอร์มจำลองธุรกรรมของชายมาไว้ที่บล็อกเชนของตัวเอง ซึ่งทำให้เหมือนกับว่ามีผู้ใช้ซอฟต์แวร์ของพวกตนจริงๆ